med ett räntefritt lån är dina lånebetalningar bara tillräckliga för att täcka lånets ränta.

Läs mer om räntefria lån och deras fördelar och nackdelar.

Vad är ett räntefritt lån?

med de flesta lån går dina månatliga betalningar mot både dina räntekostnader och ditt lånesaldo. Med tiden, du hålla jämna steg med räntekostnader och gradvis eliminera skulden skyldig.,

med ett räntefritt lån betalar du bara räntan på lånet, inte själva lånebeloppet (även känt som din huvudman). Detta resulterar i lägre månatliga betalningar för en fast period. Så småningom, du ’ re skyldig att betala av hela lånet antingen som en klumpsumma eller med högre månatliga betalningar som inkluderar kapital och ränta.

hur ett lån med enbart ränta fungerar

månatliga betalningar för lån med enbart ränta tenderar att vara lägre än betalningar för standardlån., Det beror på att standard lån inkluderar vanligtvis räntekostnader plus en del av lånebalansen. Processen att betala ner skulden över tiden kallas avskrivningar.

för att beräkna den månatliga betalningen på ett räntefritt lån, multiplicera lånebalansen med räntan och dividera sedan med 12 månader. Om du är skyldig $100,000 på 5%, skulle din ränta endast betalning vara:

$100,000 * 0.05 = $5,000 per år / 12 = $416.67 per månad

räntebetalningar varar inte för evigt., Du kan återbetala lånebalansen på flera sätt, beroende på villkoren för ditt lån:

  • lånet omvandlas så småningom till ett amorteringslån med högre månatliga betalningar. Du betalar huvudansvarig och ränta med varje betalning.
  • du gör en betydande ballongbetalning i slutet av ränteperioden.
  • du betalar av lånet genom refinansiering och få ett nytt lån.,

för att beräkna och jämföra räntor, använd en lånekalkylator för att göra matten för dig och jämföra betalningarna för att helt amortera lånebetalningar.,lån

fördelar

  • kan köpa dyrare egendom

  • frigöra kassaflöde

  • hålla kostnaderna låga

nackdelar

  • inget eget kapital

  • Risk att vara under vattnet

  • negativ avskrivning

  • de är tillfälliga

proffsen förklarade

  • köpa en dyrare egendom: långivare beräknar hur mycket någon kan låna baserat (delvis) på hur deras månadsinkomst jämför med deras månatliga skuldbetalningar, inklusive den potentiella hypotekslån., Detta kallas en skuld-till-inkomstkvot. Med lägre nödvändiga betalningar på ett räntefritt lån ökar det belopp som kan lånas avsevärt. Om du är säker på att du har råd med en dyrare egendom—och kunna ta risken att saker inte kommer att gå enligt plan—en ränta-bara lån kan göra det möjligt.
  • frigöra kassaflöde: lägre betalningar ger mer flexibilitet för hur och var du lägger dina pengar. Du kan säkert lägga extra pengar mot din inteckning varje månad, vilket gör att du kan spegla en standard” helt amortera ” betalning., Eller du kan investera pengarna i något annat, till exempel ett företag.
  • Håll kostnaderna låga: ibland är en räntebetalning den enda betalningen du har råd med. Endast räntelån erbjuder ett alternativ till att betala hyra, vilket kan vara dyrt och osäkert. Om du har oregelbunden inkomst kan ett räntefritt lån vara ett bra sätt att hantera kostnader. Du kan hålla månatliga skyldigheter låg och göra stora klumpsumma betalningar för att minska huvudmannen när du har extra pengar.,

de flesta hus vända lån är ränta-bara för att maximera mängden pengar som finns för att göra förbättringar.

Cons Explained

  • No equity: du bygger inte eget kapital i ditt hem med en ränta-bara inteckning. Eget kapital är skillnaden mellan vad ditt hem är värt och det belopp du är skyldig på din inteckning. Det kan hjälpa dig att köpa ett nytt hem, och du kan låna mot det med hem kapital lån och hem kapital krediter i framtiden.,
  • Undervattensrisk: att betala ner ditt lånesaldo minskar din risk när det är dags att sälja. Om ditt hem förlorar värde när du köper, är det möjligt att vara skyldig mer på hemmet än du kan sälja den för (även känd som att vara upp och ner eller under vattnet). Om det händer, måste du skriva en stor check bara för att sälja hemmet.
  • negativ avskrivning: i vissa fall kan du avsluta dina räntebetalningar bara för att upptäcka att lånet har genererat ytterligare intresse under den tiden., Denna obetalda ränta läggs till lånet balans så att inteckning hamnar större än det belopp du faktiskt lånat.
  • de är tillfälliga: ett räntefritt lån Håller månatliga betalningar låga i några år, men det eliminerar inte behovet av att så småningom betala tillbaka hela lånet. Om de månatliga betalningarna bara täcker ditt lån ränta, du ’ ll skyldig samma summa pengar i 10 år som du är skyldig nu. Många låntagare sälja sina hem eller refinansiera sin inteckning att betala av en ränta-bara lån.,

Kontrollera med din långivare om reglerna för att betala ner ditt kapital, eftersom vissa lån inte kommer att justera betalningen eller betalningen inte ändras omedelbart.

är ett lån med ränta värt det?

endast räntelån är inte nödvändigtvis dåliga, men de används ofta av fel skäl. Om du har en bra strategi för hur du kommer att använda extra pengar (och en plan för att bli av med skulden), då kan de fungera bra.

det är viktigt att skilja mellan faktiska fördelar och frestelsen av en lägre betalning., Endast räntelån fungerar när du använder dem som en del av en sund finansiell strategi, men de kan orsaka långsiktiga ekonomiska problem om du bara använder ränta-bara betalningar för att köpa mer än du har råd.

viktiga Takeaways

  • med ett räntefritt lån är dina lånebetalningar bara tillräckliga för att täcka lånets ränta.
  • så småningom måste du betala av hela lånet antingen som en klumpsumma eller med högre månatliga betalningar som inkluderar kapital och ränta.,
  • månatliga betalningar för endast räntelån tenderar att vara lägre än betalningar för standardlån.
  • räntefria lån kan hjälpa dig att köpa en dyrare egendom och frigöra ditt kassaflöde, men de bygger inte eget kapital. Du riskerar också att vara under vattnet.
  • ett räntefritt lån kan vara värt om du har en plan för att hantera dina huvudbetalningar.,

0