attribut Bias (Dansk)

Hvad er attribut Bias?

attribut bias er et kendetegn ved kvantitative teknikker eller modeller til at vælge investeringsinstrumenter, der har lignende grundlæggende egenskaber. De fleste investeringsmodeller vil have tendens til attribut bias, og investorer bør være opmærksomme på dette som en del af at vælge en afbalanceret portefølje.

attribut bias bør ikke forveksles med selvtilskrivning bias.,

Forståelse Attribut Bias

– Attributten bias beskriver det faktum, at værdipapirer, der er valgt ved hjælp af en prædiktiv model eller teknik, tendens til at have samme grundlæggende egenskaber., Dette giver mening, fordi en model, der ser efter specifikke sæt datapunkter, kun returnerer investeringsinstrumenter med de lignende parametre.

attribut bias er hverken positiv eller negativ. Det er simpelthen en egenskab, der sandsynligvis vil ske, medmindre modeller og teknikker er specielt designet til ikke at inkludere det. Faren ved at vælge en portefølje ved hjælp af en model med attribut bias er, at porteføljen kan indeholde lignende værdipapirer, som kan forstærke markedets nedgang. Attribut bias fører til en ubalanceret portefølje., De fleste investorer foretrækker en afbalanceret portefølje for at beskytte sig mod pludselige eller ekstreme bevægelser på markedet.

En måde at korrigere for attribut bias og vælge en balanceret portefølje er simpelthen at bruge flere forskellige modeller at vælge værdipapirer, og bruge forskellige parametre for hver model. Hver model kan have attribut bias, men da investor har afbalanceret parametrene for de forskellige modeller, porteføljen vil blive afbalanceret, selv om hver mindre delmængde af værdipapirer er ikke.,

eksempel på Attribut Bias

lad os sige, at du er en investor, der ønsker at opbygge en portefølje af aktier, der vokser deres indtægter 20%+ pr. Du tilføjer også tekniske faktorer, der finder aktier, der også har en stærk nyere ydelse. Ved at indstille disse parametre kan du udsætte din portefølje for koncentration i aktier, der opfører sig på samme måde. Måske er din portefølje tung i vækstområder som diskretionær og teknologi. Hvis disse sektorer står over for en rotation ud af væksten, kan du blive ramt af stejle tab på grund af overkoncentration.,

– Attributten Bias vs Self-Attribution Bias

Mens attribut bias refererer til en bias i metoden for at vælge finansielle instrumenter for en portefølje, self-attribution bias refererer til en bias i, at en person kan have, der får dem til at tænke, at den succes, de har i erhvervslivet, er at vælge investeringer eller andre finansielle situationer, er på grund af deres egne personlige egenskaber. Selvtilskrivning bias er et fænomen, hvor en person ignorerer rollen som held eller eksterne kræfter i deres egen succes og tilskriver succes til deres egne styrker og arbejde.,

attribut bias er et neutralt begreb, og bruges som en deskriptor til at give oplysninger om, hvordan en gruppe af værdipapirer blev valgt. Hvis attribut bias forårsager problemer med en portefølje, forståelse af, at den eksisterer tillader disse problemer, der skal rettes. I modsætning, selvtilskrivning bias er et negativt fænomen, der kan føre til færdigheder underskud på kort sigt og fiaskoer på lang sigt for en person, der har selvtilskrivning bias., Det er i sagens natur negativt, og skal rettes for, hvis personen ønsker at opretholde succes med at investere, styre eller enhver anden aktivitet i erhvervslivet eller finansiering.